Plné znění - 308/2017 Sb.

Vyhláška o podrobnější úpravě některých pravidel při poskytování investičních služeb

308/2017 Sb.

Vyhláška

ČÁST PRVNÍ - OBECNÁ USTANOVENÍ

Předmět úpravy §1

ČÁST DRUHÁ - OCHRANA MAJETKU ZÁKAZNÍKA

Evidence majetku zákazníka §2

Ukládání investičních nástrojů zákazníka §3

Ukládání peněžních prostředků zákazníka §4

Používání investičních nástrojů zákazníka §5

Dohody o finančním zajištění s převedením vlastnického práva §6

Systém správy a řízení v oblasti ochrany majetku zákazníků §7

ČÁST TŘETÍ - VYTVÁŘENÍ A NABÍZENÍ INVESTIČNÍHO NÁSTROJE ZÁKAZNÍKŮM

Obchodník s cennými papíry vytvářející investiční nástroj nabízený zákazníkům §8 §9 §10

Obchodník s cennými papíry nabízející investiční nástroj §11 §12 §13

ČÁST ČTVRTÁ - POBÍDKY

Pravidla pro přijímání a poskytování pobídek §14

Pobídky ve vztahu k nezávislému investičnímu poradenství nebo obhospodařování majetku zákazníka §15

Menší nepeněžité výhody §16

Pobídky ve vztahu k výzkumu §17 §18

ČÁST PÁTÁ - DENÍK OBCHODNÍKA S CENNÝMI PAPÍRY A EVIDENCE INVESTIČNÍHO ZPROSTŘEDKOVATELE

Náležitosti deníku obchodníka s cennými papíry §19

Náležitosti evidence investičního zprostředkovatele §20

Způsob vedení deníku obchodníka s cennými papíry a evidence investičního zprostředkovatele §21

ČÁST ŠESTÁ - ZÁVĚREČNÁ USTANOVENÍ

Zrušovací ustanovení §22

Účinnost §23

Příloha č. 1

Příloha č. 2 - Náležitosti evidence investičního zprostředkovatele

INFORMACE

308

XXXXXXXX

xx dne 11. xxxx 2017

x xxxxxxxxxxx xxxxxx některých xxxxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx

Xxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxx §199 xxxx. 2 xxxxxx x. 256/2004 Xx., x podnikání na xxxxxxxxxxx trhu, ve xxxxx xxxxxx č. 204/2017 Sb., (dále xxx "xxxxx") k xxxxxxxxx §12f xxxx. x) x x), §13 xxxx. 3, §15 odst. 7 x §32 xxxx. 7 zákona:

XXXX XXXXX

XXXXXX XXXXXXXXXX

§1

Xxxxxxx xxxxxx

Xxxx xxxxxxxx zapracovává xxxxxxxxx předpisy Xxxxxxxx xxxx¹⁾ a xxxxxxx

x) xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx obchodníka x xxxxxxx xxxxxx ve xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx majetku zákazníka,

b) xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx při xxxxxxxxx, xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx,

x) xxxxxxxx, xx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx obchodníkovi x xxxxxxx papíry není xxxxxxxxx xx xxxxxxx,

x) xxxxxxxx, xx xxxxx xx xx xx xx, xx xxxxxxx xx xxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx,

x) xxxxxx, jakým xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx,

x) xxxxxxxxxxx požadavky xx xxxxxx xxxxxxx pobídky xx formě xxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxxxx,

x) xxxxxxxxxxx požadavky xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxxxx,

x) xxxxxxxx, xx xxxxx xxx výhodu xxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxxxx výhodu,

i) xxxxxx xxxxxx a náležitosti xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx a

j) xxxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxx xxxxxxxx investičního xxxxxxxxxxxxxxxxx.

XXXX XXXXX

XXXXXXX MAJETKU XXXXXXXXX

[X §12f xxxx. x) zákona]

§2

Evidence xxxxxxx xxxxxxxxx

(1) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx v xxxxxxx xxx vnitřní xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx x jednoznačnou xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxx, že xxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxx xxx xxxxxxx zákazníky a xx svého xxxxxxxxx xxxxxxx. Vnitřní evidence xxxxxxxx rovněž xxxxxxx x xxx, xx xxxxx xxxx u xxxxx xxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx

x) zajišťuje xxxxxxxx xxxxx xxx ve xxx xxxxxxx evidenci xx skutečným xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx (xxxx xxx "xxxxxxxxxxxx") xxxxxxx xxxxxx xx xxxxx,

x) má xxxxxxxxx provádět rekonciliaci

1. xx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx,

2. xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, ze xxxxxxx xxxxxxx průběh x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx,

x) xxxxxxx xxxxxxxx xxx kontrolu xxxxxx povinností x xxxxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxxxx.

(3) Obchodník x xxxxxxx papíry xxxx xxxxxx účinná xxxxxxxxxxx xxxxxxxx, která xxxxxxx x minimalizaci xxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxx x xxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx zneužití xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxx, xxxxxx správy, xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx nedbalosti.

(4) Xxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxx nachází xx xxxxx, xxxxx xxxxxx xxxxxxxx neumožňují splnění xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1, 2 xxxx 3, §3 xxxx. 1 xxxx. x), §3 xxxx. 2 xxxx §4 xxxx. 4, xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxx opatření, xxxxx xx co xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx podle xxxxxxxx 1, 2 xxxx 3, §3 xxxx. 1 písm. x), §3 xxxx. 2 nebo §4 xxxx. 4. Dojde-li x xxxxxxx rovnocenných xxxxxxxx, xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxxxx xxx xxxxxxxxx, xx x xxxxxx xxxxxxxxx xx xx xx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx uvedená x xxxxxx x x xxxx xxxxxxxx, xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx zajistí, aby xx xxxxxxxxxxx zajišťovací xxxxx, xxxxxxxx právo xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxx nástrojům xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxx xx xxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx nebo xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxx xxxxx, xxxxx xx netýkají xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx. To xxxxxxx, xxxxx xx xx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxx, x němž se xxxxxxxxxxx investiční xxxxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx. Pokud xxxxx xxxxxxxx předpisů třetího xxxxx musí xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxx, xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx zajišťovací xxxxx, xxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx, xxxxx xx xxxxxxxxxxx x uvede xxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxx. Jestliže xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxx zajišťovací právo, xxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xx započtení xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx nebo xxxxxxxx xxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry informován, xx xxxx práva xxxx xxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxx, xxxx xxx xxxx xxxxx xxxxxxxxxxx v zákazníkových xxxxxxxxx x v xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxx xxx zřejmý x xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx x s xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx právo, xxxxxxx xxx úpadku xxxxxxxxxx s cennými xxxxxx.

(6) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx neprodleně xxxxxxxx xx xxxxxx Xxxxx xxxxxxx banky xxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx a peněžních xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxx xxxx informace zahrnují xxxxx o

a) účetnictví x xxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx,

x) xxxxxx x xxxxxxx osob, na xxxxxxx xxxx vedeny xxxxxxxxxx nástroje xxxxxxxxx xxxxx §3, a xxxxxxx x těmito xxxxxxx,

x) xxxxxx, xx xxxxxxx xxxx peněžní xxxxxxxxxx xxxxxxxxx uloženy xxxxx §4, x xxxxxxx x osobami, xxxxx xx vedou,

d) xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx x evidencí a xxxxxxxxx majetku zákazníka,

e) xxxxxxxxx xxxxxxx, které xxxxx provádějí nebo xxxxxxxxxxx xx xxxxxxxx x obchodníka x xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx, x

x) xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx x majetku.

§3

Xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx

(1) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx může xxxxxx investiční xxxxxxxx xxxxxxxxx na xxxx x třetí xxxxx, xxxxx

x) x xxxxx xxx xxxxxxxxxx xxxxxx x odbornou péčí xxxxx x xxxxx xxxxxxxxxx této xxxxx, xxxx pověst xx xxxxxxxxx xxxx x xxxxxx požadavky, xxxxxxx xx xxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx zákazníka x třetí xxxxx xxxx x xxxxx xx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx,

x) xxxxxxx investičních xxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxx podléhá regulaci x xxxxxxx, s xxxxxxxx případu, xxx

1. xxxxxx investičních nástrojů xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx x těmito xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx vyžaduje, xxx xxxx uloženy x xxxxx xx xxxxxx xxxxx, xxx xxxxxxx investičních nástrojů xxxxxxxxx regulaci x xxxxxxx, nebo

2. xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx písemně xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx x xxxxx x xxxxx xxxxx,

x) zabezpečí xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů xxxxxxxxx v xxxxxxxxxx xxxxx xxxxx xx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry x xxxxx, x xxxxx xxxx xxxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx způsobem.

(2) Xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxxx splnění stanovených xxxxxxxxx pro xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx zákazníka xx xxxx u xxxxx osoby xxx xxxxxx xxxxx xxxxx, xxx xxxxxxxx xxxxxx x v průběhu xxxxxx xxxxxxxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx. x) xxxxx x x xxxxxxx, xx xxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxx některé xxxxxxxx xxxxxxxxxxx s xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů jinou xxxxx.

§4

Xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxx prostředky xxxxxxxxx xxxxx u

a) xxxxxxxxx banky,

b) xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxx x xxxxxxxx státě Xxxxxxxx xxxx,

x) xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxx x xxxxx xxx x členském xxxxx Evropské unie xxxx

x) xxxxx xxxxxxxxx xxxx, který xxxxxxx xxxxxxx xxxx xx xxxxxxxx k xxxxxxxx xxxxxxxxx státu Xxxxxxxx xxxx x

1. jeho xxxxxxx cílem xx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxx v xxxxxx (xxx xxxxxx) xxxx xx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx x výnosy,

2. x xxxxxxx x xxxxx xxxxx xxxx 1 xxxxxxxxx výlučně xx xxxxxx kvalitních xxxxxxxx peněžního trhu xx splatností xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx nepřesahující 397 dnů x x xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx 60 dnů xxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx x touto xxxxxxxxxx x x xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx 60 xxx,

3. xxxxx xxxxxxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx xx vysoce xxxxxxxx, x

4. xxxxxxxxx xxxxxxxxx vypořádáním xxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxx dne.

(2) Xxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx. x) xxxx 1 xxx xxxxxxxxx rovněž xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xx xxxxxx x úvěrových xxxxxxxxx. Xxxxx xxxxxxxxx agentura xxxxxxxxxxxxxx x Evropského xxxxxx pro cenné xxxxxx x xxxx, xxxxx xxx xx xxxxxxxx xxxxxx, poskytla xxxxxx nástroje xxxxx xxxxxxxxx xxxx, xxxxxxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx. x) xxxx 3 xxxxxxxx xxxx xxxx x xxxx xxxxxxx xxxxxxxxx.

(3) Pokud xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx. x), c) xxxx x), postupuje xxxxxxxxx x x xxxxxxxx xxxx x xxxxx x xxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxx, xxxx pověst xx xxxxxxxxx xxxx a xxxxxx xxxxxxxxx a xxxxx zvyklosti, xxxxxxx xx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxx xxxxx xxxx a xxxxx xx mohly xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx, x xxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx. Splnění xxxxxxxxxxx xxxxx věty xxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxx xxxxx xxxxx odstavce 1 xxxx. x), x) xxxx x), při xxxxxxxx služeb x x průběhu xxxxxx xxxxxxxxxxx.

(4) Obchodník s xxxxxxx papíry zabezpečí, xxx peněžní xxxxxxxxxx xxxxxxxxx a xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxx uloženy x xxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xx xxxxxxxxxx xxxxxx. Xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxxxx xxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx, xxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx odstavce 1 písm. x), xxx xxxxx x xxx xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxxx obchodník s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx, xx peněžní xxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxx peněžního xxxx xxxxx odstavce 1 xxxx. x) nebudou xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx peněžních xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxx.

(6) Xxxxx xx xxxxxxx xxxxx podle odstavce 1 xxxx. x), x) xxxx x) xxxxxxxx stejného podnikatelského xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry, xxxx obchodník x xxxxxxx papíry xxxxxx x osob, xxxxx xxxx členy xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx 20 % hodnoty xxxxxxxxx xxxxxxxxxx zákazníka; xxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxx, xxxxx xx xxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xx xxxxxxxxx, xxxxxx x xxxxxxxxx činnosti xxxxxxxxxx x cennými xxxxxx, bezpečnost nabízenou xxxxxx osobami xxxx xxxxx xxxxxxxx prostředků xxxxxxxxx. Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx pravidelně xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx limitu x x případě xxxxx xxxxxxxxx Českou xxxxxxx xxxxx o xxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx.

§5

Xxxxxxxxx investičních xxxxxxxx xxxxxxxxx

(1) Obchodník s xxxxxxx xxxxxx může xxxxxx xxxxxxxxxx nástroje xxxxxxxxx k xxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx xxxx xx účet xxxx xxxxx či xxxxxx xxxxxxxxx, xxxxx xxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx investičních xxxxxxxx xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(2) Obchodník s xxxxxxx papíry xxxx xxxxxx investiční xxxxxxxx xxxxxxxxx xx účtu xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxx x xxxxxxx xx vlastní xxxx xxxx na účet xxxx xxxxx xx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1, xxxxx xxxxx

x) xxxxx xxxxxxxx, xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xx xxxxx xx xxxx xxxxxxxxx, udělil souhlas xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1, nebo

b) obchodník x cennými xxxxxx xx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx, které xxxxxxxxx, xx takto xxxxx xxx xxxxxxx xxx xxxxxxxxxx nástroje xxxxxxxxx, který xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1.

(3) Xxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx obsahuje xx xxxxxx řádného xxxxxxxxx xxxxxx z xxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx 2 xxxxx x

x) xxxxxx zákazníkovi, x xxxxx xxxxxxxxx xxxx použity xxxxxxxxxx xxxxxxxx, x

x) xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx tomuto xxxxxxxxxxx.

(4) Xxxxxxxxx s cennými xxxxxx xxxxxx, udržuje x xxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx zabraňující xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx zákazníka xx xxxxxxx účet xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxx xx účet xxxx osoby, a xx xxxxxxx

x) uzavřením xxxxx xx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx, xxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxx, pokud xxxxxxxx nebude mít xx svém účtu xxxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxx xxxxxxxxxx, xxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxx papírů xxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxx xxx pokynu xxxxxxxxx,

x) xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxx schopnosti dostát xxxxxxxx x xxxx xxxxxxxxxx x x xxxxxxx, xx xx xxxxxx možné, xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx,

x) xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxx xxxxxxxxxx xx xx xxx a neprodleným xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx s cennými xxxxxx zajistí, xxx xxxxxxxxxx investičních nástrojů xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx a xxxxx xxxxxxxx opatření, xxx xxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx k xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx.

§6

Xxxxxx o xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxxx x prokazatelně xxxxxxxx xxxxxxx dohod x xxxxxxxxx zajištění x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx x rámci xxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xx xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx.

(2) Xxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx použití xxxxxx x finančním xxxxxxxxx s xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx vezme xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx v xxxxx, xxx

x) xxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxx zákazníka xxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry x xxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxxxxx vlastnického práva xxx velmi slabá, xxxxxx toho, zda xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xx malá či xxxxxxxxxxxx,

x) výše xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx nebo peněžních xxxxxxxxxx xxxxxxxxx, které xxxxxxxxx dohodě o xxxxxxxxx zajištění x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx, xxxxxx xxxxxxxxxxxx zákazníkovy xxxxxxx xxxx xxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxx, xx-xx zákazník xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, a

c) xxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx podléhají xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx peněžní prostředky xxxxxxxxx xxx xxxxxx xx xx, xxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx má.

(3) Xxx xxxxxxx dohody x xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx vlastnického xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx x rizicích xxxxxx dohody x xxxxxx xxxxxxxxxx xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx.

§7

Xxxxxx správy x xxxxxx x xxxxxxx xxxxxxx majetku xxxxxxxxx

Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx, který bude xxxxxxx kontrolou dodržování xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry x xxxxxxx xxxxxxx majetku xxxxxxxxx. Obchodník x xxxxxxx xxxxxx dále xxxx, xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxx tuto činnost, xxxx může tuto xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxx jiných xxxxx xxxxxxxx.

XXXX XXXXX

XXXXXXXXX A XXXXXXXX INVESTIČNÍHO XXXXXXXX XXXXXXXXXX

[X §12f xxxx. x) xxxxxx]

Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx

§8

(1) Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx podle odstavců 2 až 6 x §9 a 10 x zohledňuje xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxx trh xxxxxx investičního xxxxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx x cennými xxxxxx vytvářející xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx, xxx návrh investičního xxxxxxxx včetně jeho xxxxxxxxxx nepoškozoval xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x fungování xxxxxxxxxx trhu xxx, xx xx xxxxxxxxxxxx x cennými papíry xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxx vlastní xxxxxx xxxx expozici xxxxxxxx x podkladovými xxxxxx investičního xxxxxxxx, xxxx-xx xxx obchodník x xxxxxxx papíry xxxx xxxxxxxxxx aktiva xx xxxxxxx účet.

(3) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxx, xxxx xxxxxxx investiční xxxxxxx. Xxxxxxx xxxxxxxx, xxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx, xxxxx xx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx, jestliže xxxxxxxxx xxxxxxx opačnou pozici, xxx kterou původně xxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx, xxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(4) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxx rozhodnutím x xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxx xxxxxxx, xxx investiční xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx finančního trhu.

(5) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xx xxxxxxxxxx zapojení xx xxxxxxxxx investičních nástrojů xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx potřebné xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxx x nimi xxxxxxxxx.

(6) Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry zajistí,

a) xx xxxx xxxxxxx xxxxx xx účinnou xxxxxxxx xxx systémem xxxxxxxxx a xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx a

b) xxx xxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx vytváří, xxxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxxx xxxxxxxxx.

§9

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xxx osoba xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx povinností (xxxx xxx "xxxxxxxxxx") x xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx kontrolovala xxxxxx vytváření investičních xxxxxxxx xxx, xxx xxxx xxxxx xxxxxxx xxxxxx, xx obchodník x cennými xxxxxx xxxxxxx povinnosti podle §8 xx 10.

(2) Xxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xx vytváření xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx s jinými xxxxxxx, a xx xxxxxx xxxx, které xxxxxx xxxxxxxx orgánu xxxxxxx xxxxxxxxx státu Xxxxxxxx unie x xxxxxxxxxxx investičních služeb, xxxx se zahraničními xxxxxxx xx xxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxx, který xxxx xxxxxxxx státem Xxxxxxxx unie, upraví xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx písemnou smlouvou x xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxx xxxxxx xxx xxx každý xxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxx xxx nebo xxxx xxxxxxxxx, s xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxxxx a xxxx je daný xxxxxxxxxx xxxxxxx slučitelný, x xxxxxxx určí xxx nebo typy xxxxxxxxx, x xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxxxx a xxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx slučitelný xxxx. Xxxxx xx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje xxxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, postačí xxxxx xxxxx jeden xxxxxx trh.

(4) Obchodník x cennými xxxxxx xxxxxxxxxxx investiční xxxxxxx, xxxxx se xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx jiného xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry, xxxxxxx, s xxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxxx nástroj xxxxxxxxxx, xx základě xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx a xxxxxxxxxx x tímto xxxxxxxxxxx nástrojem xxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx a xx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx x xxxxxx, xxxxxxxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxxx zákazníků.

(5) Xxxxxxxxx x cennými papíry xxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, který xxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxx, x xxx posoudí, jaká xxxxxx xxx xxxxxxx xxxxxxxxx x sebou xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx x xx jakých xxxxxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxx investiční nástroj xx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxx

x) xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx,

x) xxxxxxx, kdy xx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxx zapojená do xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xx xxxxxx xxxx xx xxxxxxx xxxx xxxxxx protistrany,

c) xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx komerčně xxxxxxx xxxx

x) poptávka xx tomto investičním xxxxxxxx xx xxxxxx xxxxx, xxx xx xxxxxxxxx, xxx xxxx xxxxxxx xxxx xx xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxx xx xxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(6) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx, xxx investiční xxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxx trhu, a xx xxxxxx xxxxxxxxx, xxx

x) poměr xxxxxx x výnosů x xxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx x

x) návrh xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx založen xx vlastnostech, které xxxx v xxxxx xxxxxxxxx, x xxxxxx xx obchodním xxxxxx, xxxxx počítá xx xxxxxx založeným xx xxxxxxxx xxxxxxxxxx výsledcích xxxxxxxxx.

§10

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx úplaty, xxxxxxx xxx

x) náklady x xxxxxx za xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxxx, xxxx x xxxxxxxxxxxxxxxxx cílového xxxx,

x) xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx výnosnost xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxx pokud xx náklady x xxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxxx xx xxxxxxx, x

x) struktura xxxxxx x investičního xxxxxxxx xx pro xxxxxx xxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx x srozumitelná, xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx, xxxxxx které nabízí xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx (xxxx xxx "xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx"). Xxxxxxxxx zahrnuje xxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx sítích pro xxxxxxxxxx xxxxxxx, procesu xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx. Xxxxxxxxx xxxx xxx dostatečná k xxxx, xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx investičního xxxxxxxx x správně xxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx s cennými xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx, který xxxxxxx, a xxxx xxxxxx x úvahu xxxxxxx události, xxx xx mohly podstatně xxxxxxxx xxxxxxxxxxx riziko xxx xxxxxx cílový xxx. Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx zvažuje, xxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxxx x xxxxx xxxxxxxx xxxx x xxx xx xxxxxxxxxxxx xx xxxxxx xxx, xxxx též xxxxxxxxxx, x jejichž potřebami, xxxxxxxxxxxxxxxxx x xxxx xxxx xxxxxxxxxx nástroj xxxx slučitelný.

(4) Xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx každou xxxxx xxxxx xx znovuuvedením xx xxx, pokud xx mu známa xxxxxxx, xxx xx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx riziko xxx xxxxxxxxx, x x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx posuzuje, xxx xxxxxxxxxx nástroj xxxxxx xxx, jak xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx stanoví xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx podstatných xxxxxxx, x to xxxxxx faktorů xxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx.

(5) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxxxx události, xxxxx by xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx riziko xxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, zejména

a) xxxxxxxxxx xxxxxx, které xxxxxxx výnosový profil xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxx

x) xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxx cenné xxxxxx xx xxxxxx xxxxx ovlivnit výkonnost xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(6) X xxxxxxx, xx dojde x xxxxxxxx xxxxxxx x odstavci 4 xxxx 5, xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxx vhodná opatření xxxxxxxxxxx x

x) xxxxxxxxxx xxxxx podstatných informací x xxxxxxxx a xxxxxx důsledcích pro xxxxxxxxxx xxxxxxx zákazníkovi xxxx distributorovi xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx,

x) xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx,

x) xxxxxxxxx dalšího vydávání xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx,

x) změně xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxx xxxxxx xxxxxxxxxx nespravedlivé xxxxxxx podmínky,

e) xxxxx xxxxxxxxxxx sítě, xxxx xxxxxx se xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxx xx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxx, xx investiční xxxxxxx xxxx xxxxxxx xxx, xxx xxxxxxxxxxxx,

x) kontaktování xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxx projednání xxxxxx xxxxxxx distribuce,

g) xxxxxxxx smluvního xxxxxx x xxxxxxxxxxxxx investičního xxxxxxxx xxxx

x) xxxxxxxxxxx Xxxxx xxxxxxx banky.

Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx nabízející xxxxxxxxxx xxxxxxx

§11

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxxxxxxx x investičním xxxxxxxx, který xxxxxx xx xxx xxxx xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry, x xxxxxxxxxx xxxxxx, kterou xxxxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx zákazníkům, xxxxxxxx xxxxxxx a xxxxxxxxxx xxxxxxxx požadavky xxxxx xxxxxxxx 2 až 6 a §12 x 13 a xxxxx x xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxxx xxxxxx a xxxxxxxx xxxx. Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxx dodržuje xxxxxxxxx xxxxx Evropské xxxx x xxxxxxx xxxxxxxx xx finančních trzích, xxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx, která xxxxx Xxxxxxxx xxxx x oblasti činností xx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx. X xxxxx xxxxxx procesu xx xxxxxxxxx s cennými xxxxxx uzavřenu dohodu xxxxxxxxxxx, xx xx xxxxxx tvůrce xxxxxx x xxxxxxxxxxx nástrojí xxxxxxxxxx informace. Obchodník x cennými papíry xxxxxxx xxx investiční xxxxxxx cílový xxx x v xxxxxxx, xx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxxxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxx, xxxxxxx x uplatňuje xxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx, xx investiční xxxxxxx x xxxxxxxxxx služba, xxxxx xxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx, jsou xxxxxxxxxx s potřebami, xxxxxxxxxxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx x xxxxxxxxx prodejní xxxxxxxxx odpovídá xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx. Obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxxx určí x xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx zákazníků, xx xxx se xxxxx xxxxxxx, aby xxxx xxxxxxxxx, xx v xxxxxxxx komerčních xx xxxxxxxxxx tlaků nebudou xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx. X xxxxx tohoto xxxxxxx obchodník x xxxxxxx xxxxxx určí xxx všechny skupiny xxxxxxxxx, s jejichž xxxxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxxxx x xxxx daný investiční xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx zajistí, xxx xxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje odpovídající x spolehlivé informace xxxxxxxx xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje, xxxxx hodlá nabízet xxxx doporučovat, aby xxxx xxxxxxxx, xx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx x potřebami, xxxxxxxxxxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxx cílového xxxx.

(4) Xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 3 xxxxxx xxxxxxx dostupné xxxxxxxxx, xxxxx xxxx xxxxx x xxxxxxxxxx a xxxx xxxxxxxxxx za xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxx xxxx xxxxxxxxx na xxxxxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxx x deváté xxxxxx. Xxxxx xxxxx použít xxxxxxx xxxxxxxx informace, xxxxx obchodník x xxxxxxx papíry xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx tvůrce xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx nebo xxxx xxxxxxxx. X xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxx xx xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx, x xxxxxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxx dostupných informací x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx od xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x informace o xxxxx xxxxxxxxxxx, xxx xxxxx xxxxxx xxx x xxxxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx jako tvůrce xxxxxxxxxxxx nástroje a xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje, xxxxxxx posoudit xxxxx xxxxx cílový xxx.

(6) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxxxxxxx x okruhu xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxx, xxxxx nabízí xxxx doporučuje, x x xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx Xxxxxxxx xxxx x xxxxxxx xxxxxxxx xx finančních xxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxx na xxxxxxxxxxxx, xxxxxxxxxx vhodnosti xxxx přiměřenosti, pobídky x řádné xxxxxx xxxxxx xxxxx. Xxxxxx xxxxxxxxx zvláště xxxxxxx, xxxxx xx xxxxx x xxxxxxxx či xxxxxxxxxxxx nových xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, nebo v xxxxxxx, xx xxxxx x úpravám služeb, xxxxx xxxxxxxxx.

§12

(1) Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry xxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxx svůj systém xxxxxxxx investičních nástrojů, xxx xxxx xxxxxxxxx, xx bude stále xxxxxxxxxxxx x xxxxxx xxx xxxx xxxx, x v xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx bez xxxxxxxxxx odkladu xxxxxxxxxxxx xxxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx s xxxxxxx papíry xxxxxxxxxx xxxxxxx investiční xxxxxxx, xxxxx xxxxxx nebo xxxxxxxxxx, x xxxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxx, x xxxx xxxxxx x úvahu všechny xxxxxxxx, jež xx xxxxx podstatně xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxx cílový xxx. Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx vždy xxxxxxxx, xxx xxxxxxxxxx nástroj xx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxxxxxxxxx x cílům xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx x zda xx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx vhodná. Xxxxxxxx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx zjistí, xx xxxxxx xxx pro xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxx chybně xxxx xx xxxxxxxxxx xxxxxxx xx investiční xxxxxx xxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx, xxxxxxx x xxxxxxx, xxx xx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx nelikvidním xxxx xxxxx volatilním v xxxxxxxx xxxx xxxx, xxxxx xxxxxx xxx xxxxx aktualizuje systém xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů.

(3) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, že xxxxx vykonávající compliance x obchodníka x xxxxxxx papíry xxxx xxxxxxxx xxxxx a xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů x jeho xxxxxxxxxx xxxx, aby xxxx xxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx, xx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx §11 xx 13.

(4) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xx xxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx odborné znalosti xxxxxxxx pro porozumění xxxxxxxxxxx investičního nástroje, xxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxxxx, xxxxxxx s xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxxx služeb, jakož x xxxxxxxx cílového xxxx.

(5) Xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxx, xx xxxx xxxxxxx xxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxx nad systémem xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxx xxxx xxx xxxxxxxx rozsah xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, které xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xx doporučuje, x investičních služeb, xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx. Obchodník s xxxxxxx papíry zajistí, xxx zprávy x xxxxxxxxxx předpisů xxxxxx xxx jeho xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx informace x xxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxx nabízí nebo xxxxxxxxxx, x xxxxxxxx, xxxxx poskytuje.

(6) Distributor xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxx x případně též xxxxxxxx svého xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx.

§13

(1) Xxxxx xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx investiční xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxxx obchodníci x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xx xx plnění xxxxxxxxxx v oblasti xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx §11 x 12 nese xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry, xxxxx xx přímý xxxxx x zákazníkovi.

(2) Xxxxxxxxx s cennými xxxxxx, xxxxx distribuci xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx zprostředkovává,

a) xxxxxxx, xxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx nástroji xxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx distributorovi investičního xxxxxxxx, xxxxx xx xxxxx xxxxx x xxxxxxxxxxx,

x) xxxxxx, xxx xxxxxx investičního nástroje xxxxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxx je xxxxxxxx, xxx mohl xxxxxx xxx xxxxxxx xxxxxxxxxx x oblasti xxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů, x

x) xxxxxxxx xxxxxxxxx povinnosti xxxxxx investičního xxxxxxxx x xxxxxxx řízení xxxxxxxxxxxx nástrojů xx xxxxxx, xxxxx xxxxxxxxx.

XXXX XXXXXX

XXXXXXX

(X §15 xxxx. 7 zákona)

§14

Pravidla xxx přijímání x xxxxxxxxxxx xxxxxxx

(1) Xxxxx, xx pobídka xxxxxx xx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx zákazníkovi, xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxx tyto xxxxxxxx:

x) xxxxxxx je xxxxxxx x poskytnutím xxxxxxxxx xxxxxx xx služby xx xxxxx úrovni xxxxxxxxxxx, xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx pobídky, xxxxxxx

1. poskytnutím xxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxx vhodných xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů xxxxxxxxxxxxx x xxx xxxxxxx xxxx, kteří xxxxxx x obchodníkem x xxxxxxx papíry xxxx propojení, a xxxxxxxxx xxxxxxxx k xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx,

2. xxxxxxxxxxx jiného xxx xxxxxxxxxxx investičního xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx buď x xxxxxxxx xxxxxxxxxxx, xx bude xxxxxxx xxxxxx xx xxx xxxxxxxxx, zda jsou xxxxxxxxxx xxxxxxxx, do xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxx xxxxxx, xxxx x xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx, xxxxx xx xxxxxxxxxxxxx pro xxxxxxxxx xxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxxxx x navrhovanému xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxx

3. xxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxxxxx xxxx x široké xxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů, xxxxx xxxxxxxxxxxxx budou xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx, včetně xxxxxxxxxxxxxx xxxxx nástrojů xxxxxxxxxxxxx investičních nástrojů x řad xxxxxxx xxxx, kteří xxxxxx x xxxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxx xxxxxxxxx, společně xxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx hodnotou, xxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx, xxxxx xxxxxxxx zákazníkovi xxxxx xxxxxxxxxx rozhodnutí nebo xx xxxxxxxx sledovat, xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů, xx xxxxxxx xxxxxxxxxx, xxxx x poskytováním xxxxxxxxxxxx zpráv o xxxxxxxxxx, xxxxxxxxx a xxxxxx, xxxxx x xxxxxxxxxxxx nástroji xxxxxxxxx,

x) xxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx pro xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx s cennými xxxxxx, xxxx xxxxxxxxx, xxxxxxxxxx xxxx pracovníky, xxxxxx xx přinášela xxxxxxx xxxxxx danému xxxxxxxxxxx,

x) pobídka xx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xx xxxxxx x průběžné xxxxxxx.

(2) Pobídka xx xxxxxxxxxx za xxxxxxxxxx, xxxxx xx v xxxxx xxxxxxxx poskytování xxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx nebo xxxxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx dodržuje xxxxxxxxx xxxxx odstavců 1 x 2 xxxxxxxx xx xxxxx dobu, xxx xxxxxxxxx nebo xxxxxxx xxxxxxx.

(4) Obchodník x xxxxxxx papíry xxxx xxxxxxxx x xxx, xx xxxxxxx, xxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxx, xxxxxx ke xxxxxxx xxxxxxx investiční xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxx, xx

x) xxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxx, xxxxx xxxxxx xx xxxxx osoby x xxxxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxx investičních xxxxxx,

x) xxxxxxxxxxx, xxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxx xxxxxxx, xxxxx hodlá xxxxxx, xxxxxxx xxxxxxx služeb xxxxxxxxxxxxx zákazníkům, x

x) xxxx záznamy o xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx, xx xxxxxxx xxxx x xxxxxxx x xxxxxxxxxx obchodníka x cennými xxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxxx, xxxxxx x xxxxxxxxxxx x x xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxxxxx třetím xxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx investiční xxxxxx x xxxxxxx x §15e odst. 1 x 2 xxxxxx. Xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxx obchodník x xxxxxxx papíry xxxxxx xxxxxx, xxxx xxxxxxxxxx xxxxxx ocení x xxxxx samostatně. Xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry nebyl xxxxxxx předem zjistit xxxxxx xxxxxxx, xxxxxx xx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx, x místo xxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx této xxxxxx, xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx také xxxxxxxxx o xxxxxx xxxxxx platby xxxx xxxxxx, xxxxxx přijal xx xxxxxxx. Jestliže xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx průběžně xxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx službami, xxxxx poskytuje xxxxxxxxxx, xxxxxxx xxxxxx xx xxx informuje xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxx xxxxxx nebo xxxxx, xxxxx xx vztahu x xxxx přijal.

(6) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxxx podle xxxxxxxx 5 xxxxxxxx pravidla xxxxxxxxxx xxxxxxx a xxxxxx stanovená v §15d odst. 3 xxxxxx x xx. 50 přímo použitelného xxxxxxxx Xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxx²⁾. Xxxxx xx do distribuční xxxx zapojeno xxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxxxx své xxxxxxx ohledně xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx zákazníkům xxxxx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx, xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx službu.

§15

Xxxxxxx xx xxxxxx x xxxxxxxxxxx investičnímu xxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx

(1) Obchodník x xxxxxxx xxxxxx, xxxxx poskytuje hlavní xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxx §4 xxxx. 2 xxxx. x) zákona xxxxxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxxx službu xxxxx §4 odst. 2 xxxx. x) zákona, xxxxxxx zákazníkům v xxxxx rozsahu veškeré xxxxxxx, které mu xxxxxxxx xxxxx osoba xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxx třetí xxxxx x souvislosti se xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx, x xx xxx xxxxxxxxxx odkladu xx xxxxxx xxxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx, které xx xxxx přenesl, xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxx.

§16

Menší xxxxxxxxxx xxxxxx

(1) Xx xxxxx nepeněžité xxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx a mají xxxxxx xxxxxx, xxx xxxx xxxxxxxxxxxxx, xx xxxxxxxxx chování obchodníka x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx, který xx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxx:

x) informace nebo xxxxxxxxx, které xx xxxxxx xxxxxxxxxxxx nástroje xxxx xxxxxxxxxx služby, xxxxx xxxx obecnou xxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxx a xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx,

x) xxxxxxxx xx třetí xxxxx, který byl xxxxx a xxxxxxxx xxxxxxxxx, který je xxxxxxxxxx xxxxxx, xxxx xxxxxxxxxxxx emitentem x xxxxx xxxxxxxxxx novou xxxxx tohoto xxxxxxxx, xxxx x případě, xx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxxx, xxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx, xx-xx xxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx x xx-xx xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxxxx xx xxxxx xxx obdržet, xxxx xxxxxxxxxx,

x) xxxxx xx xxxxxxxxxxxx, xxxxxxxxxx xx jiných xxxxxxxxx xxxxxx zaměřených xx xxxxxx x vlastnosti xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxx,

x) xxxxxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx konference, xxxxxxxx či xxxx xxxxxxx akce podle xxxxxxx c), xxxx

x) xxxx menší xxxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx Xxxxx národní xxxxx xx svých xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx; xxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxx nebo xxxxxxxx xxxx xx xxxxxxxx xxxxxxx x povahy, xx pravděpodobně xxxxxx xxx xxxxxxxxxx vliv xx xxxxxx povinnosti xxxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx jednat x xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx.

(2) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx §15 odst. 5 části xxxx xx xxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx před xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx.

Xxxxxxx xx xxxxxx x výzkumu

§17

(1) Xxxxxxxxx xxxxxxx xx třetí xxxxx xxxxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx není xxxxxxxxxx xx pobídku, xxxxxxxx je xxxxxx xxxxxxxxxxxx xx

x) xxxxx xxxxxx obchodníkem x xxxxxxx xxxxxx x xxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxx

x) platby ze xxxxxxxxxxxx platebního xxxx xxx výzkum, xxxxx xx kontrolován obchodníkem x xxxxxxx xxxxxx, xxxx-xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxx:

1. xxxxxxxx xxxx xxx xxxxxx je xxxxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx,

2. xxxxx xx zřízením xxxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxx x dohodou na xxxxxx za xxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx uzavře xx zákazníky, xxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxx rozpočet pro xxxxxx,

3. xx platební xxxx pro výzkum xxxx xxxxxxxxxxx obchodník x xxxxxxx xxxxxx x

4. obchodník x xxxxxxx papíry xx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxx schopnost xxxxxxxxx x lepším investičním xxxxxxxxxxx.

(2) Obchodník s xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx pro xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx

1. xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx xxx xxxxxxxxx,

2. xxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx v xxxxxxxxxxx s výzkumem xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx.

(3) Xxxxxxxxx x cennými xxxxxx provozující xxxxxxxx xxxx xxx výzkum xxxxxxxx xx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx nebo Xxxxx xxxxxxx banky xxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxxxxx, xxxx xxxx x xxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxx xxxxxx vyplacené x xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxxx a xxxxxxxx xxxxxxxxxx obchodníkem s xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx x xxx, xxx celková částka xxxxxxxxx x xxxx xxxxxxxx rozpočtu, xxxxx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx stanovil xxx xxxx xxxxxx, xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxx převedenou částku, xxxxx na xxxx xxxxx zůstatek.

(4) Xxx xxxxx odstavce 1 xxxx. x) bodu 1 zvláštní xxxxxx xx xxxxxx

x) je xxxxxxxx pouze na xxxxxxxx pro xxxxxx, xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxx xxxxx určení xxxxxxx xxxxxxx prováděného xxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxx xxxxx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx,

x) xxxxxxxxx x xxxxxxx nebo xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx.

(5) Není-li úplata xx xxxxxx vybírána xxxxxxxxxx, xxx xxxxxxxx x xxxxxxx za xxxxx, xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx x xxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx 1 xxxx. x) x xxxxxxxx 2.

(6) Celková xxxxxx xxxxxxxx úplaty za xxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxx xxxxxx.

§18

(1) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx v xxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxxxx nástrojů xxxx xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xx zákazníky xxxx xxxxxx xx xxxxxx stanovenou xx xxxxxxx xxxxxxxx obchodníka x cennými xxxxxx x xxxxxxxxx, x xxx bude zvláštní xxxxxx xx xxxxxx x xxxxxxx roku xxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxxx pro xxxxxx xx xxxxxx xxxxx poté, co xxxx zákazníkům xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx o xxxxxxxxxxx navýšeních. Pokud xx na konci xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxx xxxxxxxx, obchodník x xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxx započtení xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxx xxxxxx a xxxxxx xxxxxxxxx pro xxxxxxxxxxx xxxxxx.

(2) Xxx xxxxx §17 xxxx. 1 písm. b) xxxx 2 xx xxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx obchodníkem x xxxxxxx xxxxxx x je založen xx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx. Vyčlenění xxxxxxxxxx z xxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxx odpovídající xxxxxxxx xx strany xxxxxxxxxx xxxxxx, xxx xx xxxxxxxx, xx xxxx xxxxxxxxxx spravovány a xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx obchodníka x xxxxxxx xxxxxx. Xxxx kontroly xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxx a xxxxxx, xxx byly xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxx x xxxxxxx xx xxxxxxxx kvality xxxxxxx x §17 xxxx. 1 písm. x) xxxx 4. Xxxxxxxxx x cennými papíry xxxxxxxxx xxxxxxxx pro xxxxxx x xxxxxxxx xxxx pro xxxxxx x xxxxxxxxxxx vlastního xxxxxxx.

(3) Xxx xxxxx §17 xxxx. 1 xxxx. b) xxxx 3 může xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxx pověřit xxxxx xxxxx, xxxxx xxxxxx ujednání usnadňuje xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx obchodníka x xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxx x xxxx xxxxxx a xxx xxxxxxxxxx xxxxxxx.

(4) Pro xxxxx §17 xxxx. 1 xxxx. x) xxxx 4 xxxxxx xxxxxxxxx x cennými xxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx, xxxxx poskytne xxxx xxxxxxxxxx. X xxxxx xxxxxxxxx se xxxx xxxxx, xx xxxx xxxx může xxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx platebního xxxx xxx výzkum přínosný xxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxxx také zohlední xxxxxxxxxx strategie xxxxxxxxxx xx xxxxx druhy xxxxxxxxx, a xxxx xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx, xxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx přidělil xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx.

(5) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx, xxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx za xxxx xxxxxx, xxxxx xxxxxx xxxxx náklady xx xxxxxxxxx xxxxxx. Xxxxxxxxxx xxxxx xxxxx výhody xxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxx, které xxxx povolení orgánu xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx Xxxxxxxx xxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx služeb, xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxx; xxxxxxxxxxx těchto xxxxx nebo xxxxxx x úplata za xx xxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxx výší xxxxxx xx službu xxxxxxxxx xxxxxx.

XXXX XXXX

XXXXX OBCHODNÍKA X XXXXXXX XXXXXX X EVIDENCE XXXXXXXXXXXX XXXXXXXXXXXXXXXXX

§19

Xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx

(X §13 xxxx. 3 xxxxxx)

Xxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx papíry xxxxxxxx xxxxx podle přílohy č. 1 x xxxx vyhlášce.

§20

Náležitosti xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx

(X §32 xxxx. 7 xxxxxx)

Xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx údaje xxxxx přílohy č. 2 x xxxx xxxxxxxx.

§21

Xxxxxx xxxxxx deníku xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx a xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx

(1) Xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx, xx xxxxxx je xxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxx, musí xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxx xxxxxxx xxxxx spolu x xxxxxxxxxxxx fyzické xxxxx, která xxxx xxxxxxx, xxx změny xxxxxx xxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxx, xxxxx xxxxx xxxxxxxx, x xxx x xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxx, xxxxx datový výstup xxxxxxxx.

(2) Xxxxxxxx xxxxx xx deníku obchodníka x xxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxx investičního xxxxxxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxxxxxx xx přijetí xxxxxx, rozhodnutí xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx x obchodování, xxxxxxxx xxxx xxxxxxxx zprostředkovatelské xxxxxxxx xxx xxxxxxxxx xxxxxxx nebo xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx.

(3) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxx x cennými papíry xxxx v xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx bez xxxxxxxxxx xxxxxxx takto:

a) xxxxx-xx se o xxxxx pokynu, obchodu xxxx xxxxxxx, provede xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxxx nového xxxxxx xxxxxxx xxxx xxxxxxx,

x) xxxxx-xx se x xxxxx xxxxx xxx xxxxxxxx x xxxxxxx x), xxxxxxx xxxxxx xxxxx x xxxxxxxx.

(4) Xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx výstupu x xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx v xxxxxxxxxxxx podobě ve xxxxxxxxx xxxxx jiného xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx povinnosti xxxxxxxxx xxxxxxxx podnikajících xx xxxxxxxxxxx xxxx.

(5) Investiční xxxxxxxxxxxxxxxx zajistí xxxxxxx xxxxxxxx výstupu z xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxxxx xxxxx přílohy č. 2 k xxxx xxxxxxxx x tabulkovém xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx.

XXXX XXXXX

XXXXXXXXX XXXXXXXXXX

§22

Xxxxxxxxx xxxxxxxxxx

Xxxxxxx xx:

1. Xxxxxxxx č. 231/2009 Sb., o xxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxx obchodníka s xxxxxxx xxxxxx a xxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx.

2. Xxxxxxxx č. 208/2013 Sb., xxxxxx xx mění xxxxxxxx č. 231/2009 Xx., x xxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx s xxxxxxx papíry a xxxxxxxxxxxxx x způsobu xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx.

§23

Xxxxxxxx

Xxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx dnem 3. xxxxx 2018.

Guvernér:

v z. xxxx. PhDr. Xxx. Xxxxxx, Xx.X., x. x.

xxxxxxxxxxxx

Xxxxxxx č. 1 x vyhlášce 308/2017 Xx.

X. Xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx

1. Evidence xxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx x) xxxxxxxx se xxxxx xxxxxx k xxxxxx, xxxxxxx či xxxxxx xxxxxxx investičních nástrojů, xxxxx xxxxxxxxx s xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xx zákazníků, a x) vlastní xxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx (dále xxx „evidence xxxxxx“).

2. Xxxxxxxx pokynů xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx použitelného xxxxxxxx Xxxxxxxx xxxx upravujícího xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxx¹⁾ xxxx xxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx Xxxxxxxx unie xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx podniky xxxxxxxxxx xx algoritmickým obchodováním²⁾ x údaje xxxxxxxxxxx Xxxxx xxxxxxx bance xxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx některými subjekty xxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxx xxxx.

XX. Údaje o xxxxxxxxx x xxxxxxxxx

Xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx³⁾ x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxx xxxxxx zda jsou xxxxxxx x xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx systému, x xxxxxxx podle xxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx Xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx příslušným xxxxxxx⁴⁾ x xxxxx xxxxxxxxxxx Xxxxx národní xxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx podnikajícími na xxxxxxxxxxx xxxx.

XXX. Xxxxx x xxxxxxxxxx

Xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxxxxx nástrojích, xxxxxxx identifikace xx xxxxxxx x xxxxxxx x xxxxxxxx a x údajích o xxxxxxxxx, obsahuje alespoň xxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxx xxxxx, xxxxx x xxxx, xxxxx xxxxxxxx se xxxx xxxxxxxxxxxx aktiva x xxxx xxxxx týkající xx xxxx xxxx x xxxx.

XX. Xxxxx x osobách

Evidence údajů x xxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxxxx se vyskytuje x xxxxxxx x xxxxxxxx x x xxxxxxx o obchodech x převodech, xxxxxxxx xxxxxxx údaje xxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxx xxxxx, xxxx xxxxxxxx, jména x příjmení xx xxxxx, x ekonomického xxxxxxx, ve xxxxxx xxxx osoba xxxxxx.

X. Xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxxx investičních xxxxxx

1. Xxxxxxxx smluv xxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx obsahuje xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xx uzavřené xxxxxxx. Xxxxx xxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxx xxx xxxxxxxxxxx povaze xxxxxxxxx smlouvy. Xxxxxx xx jen xx xxxxx, xxxxx xxx xxxx typ smlouvy xxxxxxxx v xxxxx.

2. Xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxxx investičních xxxxxx obsahuje xxxx xxxxx:

x) Xxxxxxxxxxxx xxxxxxx

x) Xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx

x) Uzavření xxxxxxx - xxxxx

x) Xxxxxxxx smlouvy

e) Xxxxxxx - typ

f) Smlouva - xxxxxxx

x) Smlouva - xxxxx xxxxxxxxx

x) Xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx

x) Xxxx xxxxxxxxx

x) Xxxx investice

k) Xxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxx x §29 xxxx. 4 zákona - xxxxx

x) Předání xxxxxxx - způsob

m) Xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx

x) Identifikace xxxxxxxxxxx xxxxx

¹⁾ Xxxxxxx XX, xxxxx 2 xxxxxxxx Xxxxxx v xxxxxxxxx pravomoci (XX) 2017/565 xx xxx 25. dubna 2016, xxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxx Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x Xxxx 2014/65/XX, xxxxx xxx x xxxxxxxxxxx požadavky a xxxxxxxx xxxxxxxx investičních xxxxxxx a x xxxxxxxx xxxxx xxx xxxxx zmíněné xxxxxxxx.

²⁾ Xxxxxxx 2 x 3 přílohy XX xxxxxxxx Xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx (XX) 2017/589 ze dne 19. xxxxxxxx 2016, xxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxx Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x Xxxx 2014/65/XX, xxxxx jde x xxxxxxxxx technické xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx investiční podniky xxxxxxxxxx se xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx.

³⁾ Xxxxxx, xxxxxxx xxxx nebo xxxxx, xxx and sell, xxxx půjčka, xxxxxxx xxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxx xx xxxxxxxxx xxxx, xxxxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx.

⁴⁾ Nařízení Xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx (XX) 2017/590 xx xxx 28. xxxxxxxx 2016, xxxxxx xx xxxxxxxx nařízení Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx a Xxxx (EU) č. 600/2014, xxxxx xxx x xxxxxxxxx technické xxxxx xxx hlášení xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx.

Xxxxxxx x. 2 x xxxxxxxx 308/2017 Xx.

Xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxxx

Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx, do xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx a xxxxxxxxx xxxxxxxx týkajících se xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx se poskytovaných xxxxxxxxxxxx služeb (část 1.). Xxxxxxxx vede xxxxxxxx xxxx (xxxx 2.), xx xxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx, jejichž xxxxxxxxxxxx se vyskytuje x evidenci xxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxx.

X. Xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxx

1. Xxxxxxxx investičního zprostředkovatele xxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx týkající xx uzavřené xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxx x předaných xxxxxx xxxxxxxxxx xx investičních xxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxxxx xx evidovanou xxxxxxx.

2. Každý xxxxxx x evidenci xxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx či xxxxxx.

3. Xxxxxxxxxx zprostředkovatel xxxxxx jen xx xxxxx, které pro xxxx typ xxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxx x xxxxx.

4. Záznam x xxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx vždy alespoň xxxxx x xxxxxx: "Xxxxx smlouvy", "Xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx", "Xxxxxxx - xxx", "Smlouva - xxxxxxx", "Xxxxxxx xxxxxx / smlouvy - xxxxx", "Xxxxxx předání xxxxxx / xxxxxxx", "Xxxxxxxxxxxx xxxxx jednající xx xxxxxxxxxx 1" x "Xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxx".

5. Evidence xxxxxxxx xxxxxxx xxxx údaje:

XX. Xxxxxxxx xxxx

Xxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxx, xxxxxxx xxxxxxxxxxxx se xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxxx alespoň xxxx xxxxx:

Informace

Právní xxxxxxx x. 308/2017 Xx. nabyl xxxxxxxxx xxxx 3.1.2018.

Xx xxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxx a xxxxxxxx xxxxxxxxxxx právním xxxxxxxxx x.:

227/2022 Sb., xxxxxx xx mění vyhláška x. 308/2017 Xx., x xxxxxxxxxxx úpravě xxxxxxxxx xxxxxxxx při xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx

x xxxxxxxxx xx 22.11.2022

Xxxxx xxxxxxxxxxxx právních norem xxxxxx právních předpisů x xxxxxxxx není xxxxxxxxxxxxx, xxxxx xx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx.

1) Xxxxxxxx Komise x xxxxxxxxx xxxxxxxxx (XX) 2017/593 ze xxx 7. dubna 2016, kterou xx xxxxxxxx směrnice Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x Xxxx 2014/65/XX, xxxxx xxx x xxxxxxx finančních xxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxx xx xx xxxxxxxxxxx nebo xxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxx nebo xxxxxx peněžních xx xxxxxxxxxxx xxxxx.

2) Nařízení Komise x přenesené xxxxxxxxx (XX) 2017/565 xx xxx 25. xxxxx 2016, kterým xx xxxxxxxx směrnice Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx a Rady 2014/65/XX, pokud jde x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx x provozní xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx podniků x x xxxxxxxx pojmů xxx účely xxxxxxx xxxxxxxx.

4) Nařízení Evropského xxxxxxxxxx x Xxxx (XX) 2019/2088 xx xxx 27. listopadu 2019 o xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx s xxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx, x xxxxxxx znění.