Plné znění - 242/2019 Sb.

Sdělení, jímž se určují emisní podmínky pro Fixní státní dluhopis ČR, 2020 - 2026, 1,25 %

242/2019 Sb.

Sdělení Ministerstva financí

INFORMACE

242

XXXXXXX

Xxxxxxxxxxxx xxxxxxx

xx xxx 11. xxxx 2019,

xxxx xx xxxxxx xxxxxx xxxxxxxx pro Fixní xxxxxx dluhopis Xxxxx xxxxxxxxx, 2020 - 2026, 1,25 %

 

Česká xxxxxxxxx xxxxxx zaknihované xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx Xxxxxxxxxxxx financí (xxxx xxxx jen "ministerstvo") x xxxxxxx s xxxxxxxxxxx §26 xxxxxx x. 190/2004 Sb., x xxxxxxxxxxx, ve xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx, (xxxx xxx "zákon x xxxxxxxxxxx"). Ministerstvo xxxxxx xxxx emisní xxxxxxxx, které podrobněji xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxxx emitenta x xxxxxxxxx xxxxxxxxx, jakož x informace o xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx Xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx Xxxxx xxxxxxxxx, 2020-2026, 1,25 % (xxxx xxxx xxx "xxxxxxxx", xxxxxxxx "xxxxxxxxx").

1. Xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx:

Xxxxxxx: Xxxxx xxxxxxxxx - Xxxxxxxxxxxx xxxxxxx

Xxxxx: Xxxxx xxxxxx dluhopis Xxxxx xxxxxxxxx, 2020-2026, 1,25 %

Xxxxxxxx název: XX-X XX, 1,25 %, 26

Xxxxxxxx xxxxx emise: 116.

Xxxxxxxxx xxxxxxx: 1 Xx (xxxxx: xxxxx xxxxxx xxxxx)

Xxxxxx xxxx x xxxx emise: 100 % (xxxxx: xxx xxxxxxx) jmenovité xxxxxxx

Xxxxx dluhopisu: zaknihovaný xxxxx xxxxx xx xxxxxxxxxx

Xxxxxxxxx dluhopisu: xxxxxx xxxxxxxx

Xxxx, x níž xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx: xxxxxx xxxxx (XXX)

Xxxxx xxxxxxx xxxxx pro xxxxxxxxx emise: 16.9.2019

Xxxxx xxxxxxxx lhůty pro xxxxxxxxx xxxxx: 2.1.2025

Xxxxx xxxxx: 2.1.2020

Xxxxx xxxxxxxxxx: 2.1.2026

Xxxxx xxxxxxxxx: xxxxx xxxxxx xxxxxxxx sazbou

Zlomek xxx: ACT/ACT (ICMA)

ISIN: XX0001005789

2. Xxxxxxxxx xxxx xx xxxxxx ustanovení §25 xxxx. 2 xxxxxx o dluhopisech xxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxx xxxxxx. Xxxxxx xxxxxxxxx zabezpečuje xxxxxxxxxxxx.

3. Xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx xxxx zaknihované xxxxx xxxxxx a x xxxx emise jsou xxxxxxxxx v xxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxx xxxx xxx xxxxxxxxxx §35 xxxx. 1 xxxx. x) xxxxxx č. 218/2000 Sb., x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x x xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx zákonů (xxxxxxxxxx xxxxxxxx), xx xxxxx xxxxxxxxxx předpisů, ministerstvo (xxxx jen "evidence xxxxxxxxxxxx").

4. Xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxx fyzická xxxxx (xxxx xxxx xxx "xxxxxxxxxx", případně "upisovatelé").

5. Xxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxx x obchodování na xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxx xxxx v xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx se xxxxxx x xxxxxxxx xxxxx Xxxxxxxx xxxx. Xxxxxxxxxxx x dluhopisy xx xxxxxxxxx převodních xxxxxxx xx xxxxxxxxx.

6. Xxxxxxxxx xxxxx xxx x xxxxxxx x xxxxxxxxxxx §7 xxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxx nebo xx xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx hodnotě xxxxx xxxxxxxxx, než xxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx. Xxxxx rozsah zvětšení xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxx 100 000 000 000 Kč (xxxxx: xxx xxxxxxx korun xxxxxxx).

7. Xxxxx xxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxxxx x xxxxx lhůty xxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xx částech (x tranších).

8. Xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxx xxx xxxx 13 xxxxxx emisních xxxxxxxx xx nabízejí x xxxxx x Xxxxx xxxxxxxxx veřejně. Xxxxxxxx xxxxxxx s xxxxxxxxxx xxxxxxxxx zabezpečuje xxxxxxxxxxxx x xxxxx, xxxxx x xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx ministerstvo xxxxxxxx, (xxxx jen "distributoři", xxxxxxxx "xxxxxxxxxxx"). X xxxx xxxxxxx xxxxx xxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxx výkonem xxxxxxxxx činností žádný xxxxxxxxxxx. Xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxx x způsobů xxxxxxxxxxxxx x technického xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx uveřejní xx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx.

9. Xxxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxx 4 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx podávají xxxxxx o úpis xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx dluhopisů xxxxxxxx xxxxxxxxxxx dálkový xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx internetových xxxxxxx xxxxxxxxxxxx a xxxxxxxx xx xxxxxxxx určených x uveřejněných emitentem xx internetových stránkách xxxxxxxxxxxx xxxx prostřednictvím xxxxxxxxxxxx (dále jen "xxxxxx x xxxx"). Xxxxx upisovatel xxxx xxxxx prostřednictvím xxxxx xxxxxxx x xxxx xxxxxxxxx v počtu xxxx xxxxxxx 1 000 (slovy: xxxxx xxxxx). Xxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxx žádost/žádosti x xxxx xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxx x tranší emise xxxxxxxxx dle xxxx 12 a 14 xxxxxx xxxxxxxx podmínek x celkovém xxxxx xxxx xxxxxxx 5 000 000 (xxxxx: xxx milionů) xxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx; xxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxx x xxxx, xxxxx kusů xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx. X xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx/xxxxxxx x xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxx xxx 5 000 000 (xxxxx: pět xxxxxxx) xxxx xxxxx xxxxxxxxxx žádost xxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxxxxx x xxxxx xxxxxxx. Do xxxxxx limitu se xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxxx x reinvestici xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxx dluhopisů xxxx xxxxx dluhopisů, xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx, a xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxxxx xxxxx xx xxxxxx §1448 x xxxx. xxxxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxx xxxxx dluhopisů příslušné xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx jedním xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx jedné žádosti x xxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxx (xxxx xxx "cena xxxxx dluhopisů"). Upisovatel xx povinen uhradit xxxx úpisu xxxxxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx do 23.12.2019. Xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxx xxxx 14 těchto emisních xxxxxxxx xx upisovatel xxxxxxx uhradit do xxx xxxxxxxxxx dnů xx data podání xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxx xxxxxxxxx xxxxxx emise xxxxxxxxx, xxxxxx-xx xxxxxxxxxxxx nejpozději x datu xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx příslušné xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxx. Xxxxxxxxx uhrazení xxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx připsání xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx xxxx distributora a xxxxx okamžikem xx xxxxxx x xxxx xxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx a xxxxxxxxxx xx xxx xxxxxx xxxxxx. V xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx/xxxxxxx x xxxx xxxxx xxxxxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxx xxxx xxxxx dluhopisů xxxxx xxxxxxxxxxxxxx převodem xx platební účet xxxxxxxxxxxx. Od xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx úpisu xxxxxxxxx xx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxx xxxxxx xxxxxxx. Xx uveřejněném datu xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx tranše xxxxx xxxxxxxxx xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx tranše xxxxx xxxxxxxxx xxxxx, xxxxxx-xx xxxxxxxxxxxx jinak. Xxxxxx xxxxxxxxx xxx xxxxxx bodu xxxxxxxx xxxxxxxx se rozumí xxxx xxxxxxxxxxx posledního xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx všech xxxx xxxxx státních dluhopisů xxxx emise xxxxxxxxx, xxxxxxx emisní xxxxxxxx xxxx oprávnění xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx emitentovi xxxxxxxxxxx, xx dluhopisů xxxx xxxxx dluhopisů, xxxxx x tuto xxxxxxxxxxx vlastník xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx požádá; xxxxxxxxx xxxxxxxx ceny xxxxx xxxxxxxxx xx x xxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxx o tuto xxxxxxxxxxx.

10. Xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx o xxxx xxxxxxx xxxxxxxx, že xxxx x xxxxxxxxx xxxxxx (xxxxx) xxxxx xxxxxxxxx včetně skutečného xxxxxxxxx xxxxxxxxx xx x xxxxxxx x xxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx x ani xxxx emisní podmínky xxxxxxxxx. Upisovatelé podpisem xxxxxxx x xxxx xxxx xxxxxxx stvrzují, xx xxxxxxx údaje x xxxxxxxxx, jež xxxxxx x xxxxxxxxxxx xx žádostí o xxxx, jsou úplné x xxxxxxxx. Xxxxx xx xxxxxxx x xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xx právního xxxxxxxxx a xxxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxx uvedené xxxxx x xxxxxxx x úpis, xxxx x xxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx, xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx ministerstvu xxxx xxxxxxxxxxxxxx v xxxxx xxxxxxxxxxxxxxx/xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxx, xxx xx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxx dluhopisů. X xxxxxxxxx podání xxxxxxx/xxxxxxx x xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxx xxx 300 000 (xxxxx: xxx xxx xxxxx) je pak xxxxxxx oprávněn xxxx xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxx a xxxxxxxxx týkající xx xxxxxx finančních xxxxxxxxxx, x xxxxx je xxxx úpisu dluhopisů xxxxxxx, x to xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxx xxxxxx xx jiného majetku xxxxxxxxxxx, jehož xxxxxxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxx x xxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx. X xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxx xx výši xxx xxxxxxxxx xxxx xx upisovatel xxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx k xxxxxx ceny xxxxx xxxxxxxxx včetně xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx úpisu xxxxxxxxx, a xx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx; xxxxx podá xxxxxxxxxx více xxxxxxx x xxxx, xxxxx xxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů xx xxxxxxx.

11. V xxxxxxx překročení xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx hodnoty xxxxx xxxxxxxxx dle xxxx 30 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxx x období xx xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxx bodů 12 x 14 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx rozhodnout x xxxxxxxx xxxxxxx xxxxx kusů upisovaných xxxxxxxxx xxxxxxxxx tranše xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx; výsledek poměrného xxxxxxx u xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx se xxxxxxxxxx xx celé xxxxxx xxxxxx xxxx. Xxxxxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů probíhá xxx, že xxxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx o xxxx, xxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxxx xx svém xxxxxx přesáhnou celkový xxxxx xxxx 500 000 (xxxxx: pět xxx tisíc), xxxxxxx xxxxxxx xx týká xxxxx xxxxxxxxx x xxxxx kusů převyšujícím xxxxx xxxxxxx xxxxx xxxx. X xxxxxxx, xx xxxxxxxx krácení xxxx x xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx hodnoty xxxxx xxxxxxxxx, žádosti x xxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xx xxxxxxxxx xxxxx xxxx xx výši 500 000 (xxxxx: xxx xxx tisíc) xxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx. Xxxxx xxxx tímto způsobem xxxxxxx xxxxxxxx nejvýše xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxx xx xxxxxxxx x xxxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxx krácení xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx všech xxxxxxxxxxx xxx xxxxxx na xxxxxxx xxxxx kusů xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxx právo xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx x xxxx x xxxxxxx, že xx straně emitenta xxxxxxxxxxx pochybnosti xxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx údajů x xxxxxxxxx, xxxxxxxxxxx x xxx, xxx xx xxxx dluhopisů x souladu x xxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx těmito xxxxxxxx xxxxxxxxxx x ani xxxx xxxxxxxxx, x xx xxxxxxxxx x xxxxxxx na okruh xxxx oprávněných xxxxxxx xxxx dluhopisy xxx xxxx 4 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx a xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx určených či xxxxxxxxx k úhradě xxxx xxxxx xxxxxxxxx x na xxxxxx xxxxxxxx xxxxx přetrvávat xxxxxxxxxxx zejména x xxxxxxx, xxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx údaje, xxxxxxxxx xx xxxxxxx x xxxxxxx x bodem 10 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxx případ, xx xxxxxxxxxxx budou xx xxxxxx emitenta xxxxxxxxx přetrvávat, případně xxxxxxxxx xxxxx xx xxxxxx k xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x xxxx x pouze ve xxxxxx x xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxx by x xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx žádosti o xxxx činil úpis xxxxxxx upisovatele xxxx xxx 1 000 (xxxxx: xxxxx xxxxx) xxxx dluhopisů, čímž xx došlo x xxxxxxxx podmínky na xxxxxxxxx xxxxxx úpisu xxxxx xxxxxxx x xxxx xxx věty xxxxx bodu 9 xxxxxx xxxxxxxx podmínek, xx emitent xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x xxxx x xxxxx xxxxxxx. Xxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxx uspokojeným xxxxxxxxxxxx xxxxx ministerstvo xxxx xxxxxxxxx cenu úpisu xxxxxxxxx, xxxxx xxxxxx xxxxxx, xxx byly xxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxx xxxx distributora, xxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx platební xxxx, x xxxxx byly xxxxxxxxx xxxxxxx prostředky xxxxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxxxxx nebo xxxxxxxxxxxx, xx na platební xxxx xxxxxxx v xxxxxxx o úpis x xxxxxxx xxxxxx xxxx úpisu xxxxxxxxx x xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx.

12. Xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxx x xxxx 20.12.2019, xxxx k xxxx, xxxxx určí emitent, xxx xxxx, které xxxxx xxxxxxx xxxxx.

13. Xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx výnosů xxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxx bodů 16 a 17 xxxxxx emisních xxxxxxxx x výjimkou xxxxxxxxxx xxxxxx dluhopisu, a xx k xxxx xxxxxxxxxxx výnosu xxxxxxxxx. Xxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xx každému datu xxxxxxxxxxx výnosu xxxxxxxxx xxxx 100 % (xxxxx: xxx xxxxxxx) xxxxxx jmenovité hodnoty.

14. X xxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx tranší xxxxx xxxxxxxxx x výjimkou xxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxx xxxx 12 x 13 xxxxxx xxxxxxxx podmínek může xxxxxxxxxx emitent a xxxxx xxxxx xxxxxxxx x xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx období xxxxxxxxx xxxxx tranše xxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx dle tohoto xxxx emisních xxxxxxxx xxxx xxxx určen xxxxxxxxx x přihlédnutím x xxxxxxxxxxxx aktuálním xxxxxxxxx xx finančním xxxx a po xxxxxxxxxx případného xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx výnosu k xxxx vydání xxxxxxxxx xxxxxx xxxxx dluhopisů.

15. Xxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxx se podává xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx a xx xxxxxxxx určených x xxxxxxxxxxxx emitentem xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx případně xxxx xxxxxxxxxxxxxxx distributora. Dluhopisy xxxx převáděny xxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx. Xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx v xxxxxxx x §26 xxxx. 6 xxxxxx x xxxxxxxxxxx omezuje, x xx xxx, xx xxxxxxxxx lze xxxxxxx pouze xx xxxxx xxxxxxxx x xxxx 4 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxxxxxx xxxxx vkládat do xxxxxxxxxxx xxxxx ve xxxxxx §1448 a xxxx. xxxxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx a xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxx zástavní xxxxx xx xx xxxx 3.12.2025 xxxxxxxx.

16. Xxxxx xxxxxxxxx (xxxx jen "xxxxx", xxxxxxxx "výnosy") xx xxxxx pevnou xxxxxxxx sazbou xx xxxx 1,25 % x. x. Xxxxxx xxxx reinvestovány xxx xxxx 17 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx, a to xxxx x datu 2.1. xxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx xxxxx 2021, xxxxx xxxxxxxxxx výnosu, xxxxx xx vlastníkovi xxxxxxxxx vyplacen xxxxx xx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx dluhopisů k xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxx bodu 24 xxxxxx xxxxxxxx podmínek, xxxxxx-xx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxx xxx xxxxxxxxxxx dluhopisů xxxx xxxxx dluhopisů xxx bodu 25 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx (xxxx xxx "xxxxxx x reinvestici xxxxxxxxx"). Xxxxx-xx xx splacení xxxxxxxxx před xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxx xxxx 22 xxxxxx xxxxxxxx podmínek, xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxxx období, xxxxx xxxxx je xxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx, se xxxxxxxxxxxxx xxx xxxx 17 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx, ale xx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů xxx xxxx 22 x 24 těchto xxxxxxxx podmínek; xxxxxxxxx xx xxxx xxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx datem xxxxxx xxxxxxxxxx xxx xxxx 21 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x xxx, xx poměrný xxxxx xx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů vyplacen xxx xxxx 21 xxxxxx emisních xxxxxxxx.

17. Xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx, xx na xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx v evidenci xxxxxxxxxxxx xxxx x xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx téže xxxxx xxxxxxxxx v xxxxxxx jmenovité xxxxxxx, xxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx vlastníka téže xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx vybíranou xxxxxxx dle xxxxxxxx xxxxx xxxx (dále xxxx jen "xxxxxxxx xxx") xx příslušné xxxxxxxx období. Připadne-li xxxxx reinvestice xxxxxx xx xxx, xxxxx xxxx pracovním xxxx, xxxxx xxxxxxxxx dluhopisy xxxxxxxx xx majetkový xxxx vlastníka xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxx pracovní xxx. Celková částka xxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx téže xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx vybíranou xxxxxxx xxx zvláštní xxxxx daně xx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xx xxx účely xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx xx celé xxxxxx xxxxxx xxxxxx. Reinvesticí xxxxxx xx xxxxxxx xxxxx kusů dluhopisů xxxxxxxxx dluhopisů xx xxxx xxxxxxxxxx xxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxx jmenovitá xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxx-xx xxxxxxxx dluhopisů xxxxxx x reinvestici xxxxxxxxx xxx bodu 25 xxxxxx emisních xxxxxxxx, xx xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxx sazby xxxx xxxxxxxxxxxx xx xxxxxx. Pro xxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx Xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxx x České xxxxxxxxx například xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx či xxxxxxx xxxxxxxxxxx. Xx xx xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx Xxxxx republiky, xx xxxxx xxx xxxxx xxxxxxxxx zvýhodněné xxxxx xxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx x zamezení xxxxxxx zdanění, xxxx xx zákona o xxxxxx x příjmů, xxxxx daňovou xxxxxxxxx xxxxxxxx doložením xxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx příslušným zahraničním xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxx. Xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx členský xxxx Xxxxxxxx xxxx x Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx a xxxx, xx xxxxxx xx xxxxxxxx platná x xxxxxx xxxxxxx či xxxxxx obsahující xxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx. Xxxx xx třeba xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx srážkové xxxx doložit xxxx xxxxxx xxxxxxxxxx o xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx příjmů x xxxxxxxxx doložit xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x splnění xxxxxxxxxx xxxxxxx podmínek xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx smlouvou x xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx. Pokud nedojde x xxxxxxxx výše xxxxxxxxx dokumentů nejpozději x den, xxxxx x xxx xxxxxxxx xxx předchází xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx, tak xxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx na xxxxxxxx xxxx, xxxxx xx xxxxx x xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx v xxxxxx xxxx (CZK) x xxxxxxxx a xxxxx xx xxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx v xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxx xxxx 24 xxxxxx xxxxxxxx podmínek.

18. Xxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxx xx 2.1.2020 (xxxxxx tohoto xxx) xx 2.1.2021 (tento xxx xxxxxxxx). Xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxx xxxx xxxxx, x to xxxx xx 2.1. (xxxxxx xxxxxx xxx) xxxxxxxxxxx xxxx xx 2.1. (xxxxx den vyjímaje) xxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx 2021. Xxx xxxxx jakéhokoliv xxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxx xxxxxx emisních podmínek xx xxxxxxx xxxxxx xxx xx xxxx xxxxxxxx skutečného xxxxx xxxxxxxxxx xxx x xxxxxx, za něž xx příslušný výpočet xxxxxxxx, a skutečného xxxxx kalendářních xxx x xxxx [standard XXX/XXX (XXXX)]. Poměrný xxxxx xx xx xxxx xxxxxxxxx započítává xx xxxx xxxxx, xxxx. od xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx, xx data xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx. Xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxxx x jednomu xxxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxx xx stanoví xxxx násobek jmenovité xxxxxxx dluhopisu x xxxxxxxxx xxxxxxx sazby xxxxxxxxx xxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx a xxxxxxxxxxx xxxxxx dní xxxxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxxx počtu xxx xx data zahájení xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxx výpočtu xxxxxxxxx výnosu a xxxxxxxxxx počtu kalendářních xxx v xxxx. Xxxxxxx částka xxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx této xxxxx dluhopisů xx xx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx výnosu xxxxxxxxxxxx xx xxxxxx.

19. Xxxxx xxxxxx dle xxxx 16 x 17 xxxxxx emisních podmínek xxxxxx xxxx xxxxx, xxxxx je vlastníkem xxxxxxxxx x datu 3.12. počínaje rokem 2020. Xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxx xxxxxxxx xxxxxx xx xxxx xxxxx (xxxxxx xxxxxx dne) xx 2.1.2021 (tento xxx vyjímaje) xxxxxx xxxxx, xxxxx xx xxxxxxxxxx dluhopisů x xxxx 3.12.2020.

20. Xxxxxxxx xxxxx xx xxxxx xx xxxxxxxxx xx xxxxxxxx.

21. Xxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxx dluhopisy xxx jejich xxxxxx xxxxxxx xx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx v xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx dle xxxxxxxxxx §15 odst. 4 xxxxxx o xxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxxx dluhopisů kdykoli xx xxxx emise xx xxxxxxxxx xxxx x xx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx ministerstvem. Xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx splatnosti, xxxxxx xxxxxxxxx odkoupených xxxxxxxxx, xxxxxxxxxx x xx xx xxxxxxx xxxxxxxx, xxx xx xxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx xx xxxxx, xx zda xxxxxxxx xxxxx. Xxxxxxx xx xxxx xxx xxxxxxxxxx §9 xxxx. 2 xxxx. x) xxxxxx o xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx splatit xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxx, kdy na xxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxx k xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx vyvstanou xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxx poskytnutých xxxxx x informací xx xxxx xxxxxxxxxxx x xxx, xxx xx xxxx xxxxxxxxx x souladu x xxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx xx xxx xxxx neobchází, x xx xxxxxxxxx s xxxxxxx xx okruh xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx dluhopisy xxx xxxx 4 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx a xxxxx povinnosti upisovatelů, xxxx. xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx o původu xxxxxxxxxx prostředků xxxxxxxx xx xxxxxxxxx x xxxxxx xxxx úpisu xxxxxxxxx, x současně xxxx xxxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx i po xxxxxxxx xxxxxxx dle xxxx 10 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xx xxxxxxx, xx xx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx zejména v xxxxxxx, xxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx nepředloží xxxxxxxxxx údaje, informace xx xxxxxxx x xxxxxxx x xxxxx 10 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxx xxxxxx, xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx přetrvávat x xx xxxxxxxx postupu xxx xxxx 10 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx, x xx xxxxx xx xxxxxx k xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx, je emitent xxxxxxxx splatit x xxxxx část xxxxxxxxx xxxxxxxxx vlastníka xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx. Xxxxx by x xxxxxxxx tohoto xxxxxxx xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxx xxx 1 000 (slovy: jeden xxxxx) xxxx xxxxxxxxx, xx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx vlastníkem xxxx xxxxx jejich xxxxxxxxxx. Oznámení xxxxxxxx x splacení xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx (xxxx xxx "xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxx") xx xxxxxxx xxxxxxxx zaslat xx xxxxxx xxxxxxxx x žádosti x xxxx xxxx evidovanou xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx a xxxxxx xxx x xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, přičemž xxxxxxx či xxxxxxxxxxx xxxx oprávněni doručit xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx emitenta o xxxxxxxxxx splacení xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx. Xxxxxxxxxx xxxxxxxx o xxxxxxxx jmenovité xxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx vlastníka xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx emitenta x xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx; xxxxxx-xx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx oznámení xxxxxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxxxx účinky doručení xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxx. Xxxxxx-xx dotčený vlastník xxxxxxxxx xxx doručování xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxx splacení zastižen, xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxx xx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xx xxxxxxxxxxx, xx xxxxxxxxx xxxx xxxx v xxxxxxx x platnými xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxx vlastník xxxxxxxxx xx xx xxxxxx xx stanovené xxxxx xxxxxxxxx. Nepodaří-li xx oznámení xxxxxxxx x předčasném xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx, xx xx v xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx, nastávají xxxxxx doručení okamžikem xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx, tj. xxxxxxxxxx nebo xxxxxxxxxxxxxx. Xxx xxx, x xxxx xxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxx/xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx emitenta o xxxxxxxxxx splacení včetně, xxxxx dluhopisy x xxxxx xxxx, na xxx xx splacení xxxxxxxxx před xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx vztahuje, xxxxxxxx. Xx xxxxx xxxxxx xx emitent xxxxxxxxx právo, od xxxxxxxx odeslání oznámení xxxxxxxx x předčasném xxxxxxxx do xxxxxxxx, xxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx/xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxx splacení xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxxx xxxxx kusů xxxxxxxxx, xx něž xx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx. Emitent ani xxxxxxxx xxxxxxxxx/xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx na základě xxxxxxx x zápisu xxxxxxx xxxxxxxxx, který xxx emitentovi doručen x xxx a/nebo xx xxx, x xxxx xxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxx/xxxxxx doručení xxxxxxxx xxxxxxxx o xxxxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxx xxxx dluhopisů, jež xxxx xx xxxxxx xxxxxxxx spláceny xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxx xxxx předčasného xxxxxxxx takto splácených xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxx v xxxxxxxx xxxxxxxx o xxxxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx 30 (xxxxx: xxxxxx) xxx. Xxx xxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xx xxxxxxx xxx 22 těchto xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx x tím, xx xxxxxxxxx částka bude xxxxxxxx xxxxx, xxx xx xxxxxxxxxx dluhopisů xx xxx doručení/účinků xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x předčasném xxxxxxxx. Xxxxxx xxxxxxxxxxxx jmenovité xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x příslušnému xxxxxxxxx xxxxxx po xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxx sazby xxxx budou xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxx xxxxxxxx xxxx xxxxx jejich xxxxxxxxxx uhrazeny pouze xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxx, xxxxx xx xxxxx x xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxx xxxx (CZK) x xxxxxxxx a xxxxx xx evidován xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx dluhopisů x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxxxx xxxxxxxxx před xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx zanikají xxxxxxxx s xxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx. Xxxxxxx částka odpovídající xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx splácených xxxx xxxxx xxxxxx splatnosti x xxxxxxxxxxx výnosu xxxx poměrného xxxxxx x počtu kusů xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxx splatnosti xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxx xx xxxx xxxxxxxx příslušného xxxxxxxxxx xxxxxx do xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xx zdanění xxxx vybíranou xxxxxxx xxx zvláštní xxxxx xxxx zaokrouhluje xx xxxxxx.

22. Vlastník xxxxxxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx umožňujícím dálkový xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx a xx podmínek xxxxxxxx x uveřejněných xxxxxxxxx xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxxx jmenovité xxxxxxx xxxxx nebo xxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxx dluhopisů xxxx stanoveným datem xxxxxxxxxx xxx níže xxxxxxxxx podmínek x xxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx (xxxx jen "žádost x xxxxxxxxx xxxxxxxx"):

Xxxxxx xxx xxxxxxxx xxxxxxx x předčasné splacení		Datum xxxxxxxxxxx splacení
Datum xxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx	Xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx
9.10.2020	6.11.2020	2.1.2021
11.10.2021	8.11.2021	2.1.2022
10.10.2022	8.11.2022	2.1.2023
9.10.2023	8.11.2023	2.1.2024
9.10.2024	8.11.2024	2.1.2025

Xxxxxxxxx xxxxx xx xxxxxx od xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx období do xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx po xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx srážkou xxx zvláštní xxxxx xxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx příslušných xxxxxxxxx bude splacena xxxxx, xxxxx xx xxxxxxxxxx dluhopisů vždy x xxxxxxx pracovnímu xxx xxxxxxxxxxxxx po xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxx splacení. Xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx vlastník xxxxxxxxx xxxxxxx pouze x xxxxxxxx xxx xxxxxxxx žádostí o xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxx tohoto xxxx emisních podmínek. Xx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx x xxxxx xxxx, xx xxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x předčasné xxxxxxxx, xxxxxxxx. Jeden xxxxxxxx xxxxxxxxx může mít x jednomu xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx podánu xxxxx xxxxx xxxxxx x předčasné xxxxxxxx x xxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx v xxxxx xxxx xxxxxxx 1 000 (slovy: jeden xxxxx). V xxxxxxx, xx xxxxx xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx xxx 1 000 (xxxxx: jeden xxxxx), xxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx o splacení xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx v xxxxx xxxx menším než 1 000 (xxxxx: xxxxx tisíc), pokud xxxxxx x xxxxxxxx xxxxx kusů xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xx xxxx xxxxxxxxxx xxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx. Xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx může x xxxxxxx datu xxxxxxxxxxx splacení xxxxx x předčasné xxxxxxxx 100 % (xxxxx: xxx procent) xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx kusů 500 000 (xxxxx: pět xxx tisíc) xxxxxx x xxxxxxx 50 % (slovy: padesát xxxxxxx) xxx vlastněných xxxxxxxxx nad xxxxx xxxx 500 000 (xxxxx: xxx xxx xxxxx). Xxxxxxxxx splacením xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x právem xxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx. Xxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx srážkou xxx xxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů xxx splacení xxxx xxxxxxxxxx xxxxx splatnosti xxxxxxxx pouze xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx na xxxxxxxx xxxx, který je xxxxx x xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxx xxxx (XXX) x xxxxxxxx a xxxxx xx xxxxxxxx xx xxxxxxxxxx účtu xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxxx-xx xxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx na xxx, xxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxx, xxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxx xxx xxxxxx xx výnos za xxxx xxxxxxxx. Změnu xxxxxxxxxx účtu xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx ministerstvu xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx prostřednictvím xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx a xx xxxxxxxx určených x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxxxxx-xx xxxxxxxxxxxx xxxxx. Celková xxxxxx xxxxxxxxxxxx celkové xxxxxxxxx xxxxxxx dluhopisů splácených xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx x příslušného xxxxxx x xxxxx xxxx xxxxxxxxx, xx xxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx žádost o xxxxxxxxx splacení, xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx dluhopisů xx xxxxxx od xxxx xxxxxxxx příslušného xxxxxxxxxx xxxxxx do xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxx xxxxx daně xxxxxxxxxxxx xx xxxxxx.

23. Xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxxx xxxxxxx x xxxx 2.1.2026, xxxxxxx-xx xx splacení xxxxxxxxx xxxx stanoveným xxxxx splatnosti dle xxxx 21 xxxx 22 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxx-xx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x reinvestici dluhopisů xxx xxxx 25 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx. Xxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx. Xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx dluhopisů xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx xxxxx s xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx výnosu xxxxx, xxxxx je xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxx 3.12.2025. Připadne-li datum xxxxxxxx xxxxxxxxx hodnoty xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxx výnosu na xxx, xxxxx není xxxxxxxxx xxxx, budou xxxx xxxxxx provedeny xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxx bez xxxxxx xx xxxxx za xxxx xxxxxxxx.

24. Emitent xx xxxxxxxx, xx xxxxxxxxx xxxxxxxx jmenovité xxxxxxx dluhopisů xxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx dluhopisů xxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxx xxxx xxxx měně, která xxxx x xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxx měnou Xxxxx xxxxxxxxx. Na xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxxxx Xxxxxxxxx depozitář xxxxxxx xxxxxx, a.s., Xxxxx xxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxx xx xxxxxxxxx právo xxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxx xxxxx xxxxx, aby xx podílela xx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxx a xxxxxxxxx xxxxxx. Oznámení x xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxx uveřejněno xx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxx změnou nesmí xxx xxxxxxxxx vlastníkům xxxxxxxxx xxxx x xxxxxxxx xxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx dnů xxxx xxxxx x nejdříve xxxxxx xxx xx xxxx xxxxxxxx příslušného xxxxxxxxxx xxxxxx nebo xxxxxxxxxxx xxxxxxxx. Jmenovitá xxxxxxx dluhopisů xxxx xxxxxxxx xxxxx x xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx výnosu xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxx sazby daně xxxxx bezhotovostním xxxxxxxx xx platební xxxx, xxxxx xx veden x xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxx xxxx (XXX) x xxxxxxxx x xxxxx je xxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x evidenci ministerstva, xxxxxx-xx vlastník dluhopisů xxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx dle xxxx 25 xxxxxx emisních xxxxxxxx. Xxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx stránek xxxxxxxxxxxx a za xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx na xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxx ministerstva xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxxxxx-xx xxxxxxxxxxxx xxxxx. Xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx xx xxxxx dluhopisů vlastníka xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx po xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx zvláštní xxxxx xxxx zaokrouhluje xx xxxxxx. Vlastník xxxxxxxxx, xxxxx xx xxxxxx xxxxxxxx smluvního xxxxx, xx kterým xx xxxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxx zdanění, xx xxx uplatnění xxxxx xxxxxxxxxx z xxxxxx této smlouvy xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxx podílející se xx xxxxxxxxxxx splacení xxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxx dle xxxxxx xxxx emisních xxxxxxxx. Xxxxxxxx x xxxxxx xxxx xxxxx xx xxxxxxxxxx xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Pokud xxxxxxxx dluhopisů xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx nebo daňovou xxxxxxxxx ve smluvním xxxxx, tj. x xxxxxxxx xxxxx Xxxxxxxx xxxx x Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxx xx xxxxx xx xxxxxxxxxx, xx kterými xx Xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx platnou x xxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx, nebo xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx o splnění xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx dvojího xxxxxxx, bude xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxxxx srážkou xxx xxxxxxxx sazby daně xxx xxxxxx x xxxxxx z xxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx, xxxxx xxxxxx daňovými xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx.

25. Xxxxxxxx-xx xxx xxxxxxxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx xxxx datem xxxxxxxxxx, xxxxxxxx dluhopisů xx xxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx dálkový přístup xxxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxxxx, nerozhodne-li xxxxxxxxxxxx xxxxx, x reinvestici xxxxxxxxxx xxxxxx a xxxxxxxxx hodnoty všech xxxx části jím xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx této xxxxx xxxxxxxxx. V xxxxxxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx vyplacen xxxxxx xxxxxxxx výnos x xxxxxx splacena xxxxxxx jmenovitá xxxxxxx xxxx xxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxx xxx bodu 24 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx, xxxxx budou ve xxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxxx předem xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx. Xxxxxxx žádosti x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxx reinvestovat jmenovitou xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx třetích osob, xxxxxxx xxxxxx zástavním, xxx xxxxxxxxxx hodnotu xxxxxxxxx, u nichž xx v evidenci xxxxxxxxxxxx xxxxxxx pozastavení xxxxxx xxxxx vlastníka x dluhopisy nakládat. Xxxxxxxx x období, xx kterém xx xxxxx xxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, x o státních xxxxxxxxxxx, xx xxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxx xxxxx a xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxx reinvestovat, xx xxxxxxxxxx v xxxxxxxxxxx xxxxxxx předstihu xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx prostřednictvím xxxxx xxxxxxx x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx požádat o xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx x xxxxx kusů nejméně 1 000 (xxxxx: xxxxx tisíc) x x xxxxxxxxxxx posledního xxxxxx xxxxx v xxxx xxxx výši. Xxxxxxx xxxxxx xxxxxx x dluhopisů vlastníka xxxxxxxxx xx xxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxx xxxxxxxx sazby xxxx xx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxx xx xxx účely xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx dluhopisů xxxxxxxxxxxx xx xxxx xxxxxx směrem xxxxxx. X xxxxxxx vlastníků xxxxxxxxx, xxxxx požádali x xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx, xxxx reinvestována xxxx posledního výnosu xx xxxxxxx daní xxxxxxxxx srážkou xxx xxxxxxxx xxxxx xxxx x datu reinvestice xxxxxxxxx. Pro účely xxxxxxx výnosu xxxxxx xxxxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx Xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxx xxxxxx xxxx xxxxxxxx pro xxxxxx xxxxx x Xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx platným xxxxxxxx xxxxxxxxxx či xxxxxxx prohlášením. Co xx xxxx daňových xxxxxxxxxxx České republiky, xx xxxxx xxx xxxxx uplatnění xxxxxxxxxx xxxxx xxxx xxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxx x zamezení xxxxxxx xxxxxxx, xxxx xx xxxxxx x xxxxxx x xxxxxx, xxxxx daňovou rezidenci xxxxxxxx doložením xxxxxxxxx x xxxxxx rezidenci xxxxxx příslušným zahraničním xxxxxxxx daně xxxxxxxxx xxxxx. Xxxxxxxx xxxxxx xx xxxxxx xxxxxxx xxxx Evropské xxxx x Xxxxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx xxxxxxxx a xxxx, xx kterým xx xxxxxxxx platná x xxxxxx xxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxxxxx ustanovení x xxxxxx informací x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxxx. Xxxx xx xxxxx xxx účely xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxx srážkové xxxx xxxxxxx xxxx xxxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx důkazní xxxxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx x zamezení xxxxxxx xxxxxxx. Pokud xxxxxxx x xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx nejpozději x den, který x xxx xxxxxxxx xxx předchází xxxx xxxxxxxxxxx xxxxxxxxx, xxx xxxxxx refundace xxxx xxxx xxxxxxxxx pouze xxxxxxxxxxxxxx převodem xx xxxxxxxx xxxx, xxxxx xx veden u xxxxx xxxx xxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxx x xxxxxx xxxx (XXX) x xxxxxxxx x xxxxx je evidován xx xxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxx xxxx 24 xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx.

26. Xx xxxxxxxxxx účtu xxxxxxxxx xxxxxxxxx zřízeném xxxxxxxxxxxxx x evidenci xxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxx pouze xxxxx xxxxxxxx účet xxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxx, xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx dluhopisů, x xx xxx xxxxxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx, které jsou xxxxxxxxx x xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx. Xxxxxxx platby xxxxxxx xx větě xxxxx tohoto xxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx na platební xxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxx ministerstva xxx xxxxxxxx dny xxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxx.

27. Platné xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx (rating) xxxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx závazků x xxxx určení xxxxxx emisních xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxx X&xxx;X Xxxxxx Xxxxxxx je xx xxxxxx XX, xxxxxxxxxxx Xxxxx'x xx xxxxxx X1, společností Xxxxx Xxxxxxx na xxxxxx XX-, xxxxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxxxx xx úrovni XX, společností R&I xx xxxxxx XX-, xxxxxxxxxxx Scope Xxxxxxx xx úrovni XX, xxxxxxxxxxx Xxxxxx Global Xxxxxx Xxxxxx xx xxxxxx A+ a xxxxxxxxxxx European Rating Xxxxxx xx xxxxxx XX-.

28. Xxxxxxxxx jsou xxxxxxx, xxxxxxxxxxxxx a xxxxxxxxxxxxx xxxxx Xxxxx xxxxxxxxx, které xxxx xx xxxxxx xxxxxx xx xxxxx ostatními xxxxxxxxxxxx x xxxxxxxxx xxxxxxx, nepodmíněnými x xxxxxxxxxxxxx xxxxx České xxxxxxxxx.

29. Právo xxxxxxx x xxxxxxxxx xx xxxxxxxxx xx xxxxx xxxxxxxxx právními xxxxxxxx xxxxxxxx x době, xxx mohlo xxx xxxxx uplatněno xxxxxx.

30. Xxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx ve Xxxxxx xxxxxx. Xxxx x předpokládané xxxxxxx xxxxxxxxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxxxxxx s xxxxxx xxxxxxxx podmínkami xxxxxxxxxxx x xxxxxx xxxxxx xx internetových xxxxxxxxx xxxxxxxxxxxx x xxxxx, x xxx emitent xxxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxx xxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxx. Xxxxxxx způsobem xx uveřejňují xxxx xxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxx dluhopisů x xxxxxxxx xxx xxxxxxxxx týkající xx xxxxxx dluhopisů.

31. Xxxxxxxx xxx evidence ministerstva xx uveřejňuje v xxxxxxx znění xx xxxxxxxxxxxxx stránkách ministerstva x xx xxxxxxx xxx všechny xxxxxxxxx xxxxxxxxx x xxxxxxxxxxxx x xxx xxxxxxx xxxxx xxxxxxxxxx xx xx zabezpečení splacení xxxxxxxxx x vyplácení xxxxxx.

32. Xxxxxxxxxxxx si xxxxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxx úkony xxxxxxxxxxx x xxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx, xxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxxxxx xxxxxxxxx před xxxxx xxxxxx xxxxxxxxxx, xxxxxxxxxxx xxxxxxxxxx xxxxxx x jmenovité xxxxxxx xxxxxxxxx, xxxxxx xx xxxxxxxx ministerstva, xxxxx xxxxx a ostatní xxxxxxxxxxx xxxxxxxx vymezené xxxxxxxxx xxxxx xxxxxxxx xxxxxxxxxxxx.

33. Xxxx xxxxxx xxxxxxxx mohou být xxxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxx. Xxxxx-xx x xxxxxxx mezi xxxxxxx xxxxxxxxxx verzemi xxxxxxxx xxxxxxxx, xx xxxxxxxxxxx xxxxx česká.

34. Xxxxxxxxx xxxx vydávány xxx xxxxxxx xxxxx a xxxxxxxxx výnosu xxxxxxxxx xxxxxxx xxx právních xxxxxxxx České xxxxxxxxx. Xxxxx x povinnosti x xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx a x xxxxxxxxx xxxxxxxx xx xxxxxx xxxxxxx xx xxxx x xxxx xxxxxxxxx x souladu x českým xxxxxx, xxx xxxxxx xx xxxxxxxxxx xxxxxxxxx norem.

 

Ministryně xxxxxxx:

XXXx. Schillerová, Xx.X., x. x.

Informace

Právní xxxxxxx č. 242/2019 Sb. xxxxx xxxxxxxxx xxxx 4.10.2019.

Xx xxx xxxxxxxx xxxxxx xxxxxxx nebyl měněn xx doplňován.

Znění xxxxxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxx xxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx x xxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxxxx, xxxxx xx xxxx xxxxxx xxxxxxxxx xxxxx xxxxx xxxxxxxxx xxxxxxxx xxxxxxxx.